Due Date of filing GST Returns: July 2017 & August 2017

To ease out the hardships caused due in the transition phase, the CBEC has provided the relaxation vide Notification No. 18/2017, 19/2017, 20/2017 & 21/2017- Central Tax dated 8th August, 2017 in filing GST returns for the initial two months (viz. July’17 & August’17) post GST implementation. Resultantly, the tax payable would be paid based on the form GSTR-3B to be filed by the 20th of the succeeding month. However, the invoice wise details to be furnished as per the rules in GSTR-1 & GSTR-2 can be filed later as scheduled below:

Form	Due Date for July 2017	Due Date for August 2017
GSTR-3B	20 Aug 2017	20 Sep 2017
GSTR-1	1st to 5th September, 2017	16th to 20th September, 2017
GSTR-2	6th to 10th September, 2017	21st to 25th September, 2017
GSTR-3	11th to 15th September, 2017	26th to 30th September, 2017

PAN  AADHAR LINK

From July 1, 2017 onwards every person eligible to obtain Aadhaar must quote their Aadhaar number or their Aadhaar Enrolment ID number for filing of income tax returns as well as for applications for PAN;
 (ii) Everyone who has been allotted permanent account number as on the 1st day of July, 2017, and who has aadhaar number or is eligible to obtain Aadhaar number, shall intimate his Aadhaar number to income tax authorities for the purpose of linking PAN with Aadhaar;
(iii) However, for non-compliance of the above point No.(ii), only a partial relief by the Court has been given to those who do not have Aadhaar and who do not wish to obtain Aadhaar for the time being, that their PAN will not be cancelled so that other consequences under the Income Tax Act for failing to quote PAN may not arise. 

कुछ सामग्रियों पर GST की दर :-

GST RATES FOR GOODS:-

कुछ सामग्रियों  पर GST की दर :-

जैसा की हम लोग जानते है GST के आते ही उत्पाद शुल्क, VAT , एन्ट्री टैक्स, ओक्ट्रय,सर्विस टैक्स इत्यादि ख़त्म होजायेगा इन सभी के जगह एक ही टैक्स होगा GST परन्तु इसमें शामिल नहीं है इलेक्ट्रिसिटी टैक्स 

विक्रेता क्रय पर भुगतान किये गये GST का इनपुट क्रेडिट प्राप्त कर सकता है 

1 जुलाई 2017 से GST लागु होते ही निचे दी गयी सामग्रियों पर GST काउन्सिल द्वारा निर्धारित दर इस प्रकार है i

RATE - NIL :- 

पशु धन (Live animal), दूध (Milk), मख्खन दूध (butter milk), लस्सी (lassi), दही (curd), ताजी सव्जियाँ (Fresh vegetables), ताजा फल  (Fresh fruits(other than in frozen state)), अनाज (Cereals) (जो पंजीकृत ब्रांड न हो), आटा (Flour), मैदा, बेसन (जो पंजीकृत ब्रांड न हो), पापर  और  ब्रेड (branded or not), प्रसादम जो धार्मिक स्थानों द्वारा निर्गमित किया जाता है, नारियल का पाउडर (Coconut powder), पानी (Water) [other than aerated mineral purified distilled),Common Salt, इन्सान का खून (Human blood), जैविक खाद, कुमकुम (Kumkum), सिंदूर (sindur), बिंदी (bindi), अलता    Clinical waste, प्लास्टिक  चुरियाँ (Plastic bangles), प्रिंटेड किताबें (Printed books), यात्री बैग (Passenger bags). 

RATE - 5%:- 

Yogurt, Fresh fruits in frozen state, Coffee, tea, Vegetable fats and oils, Khandsari sugar, Pizza bread, seviyan, Rusks, Tobacco leaves, Salt other than common salt, Ores and concentrates (e.g. Iron, copper, nickle, cobalt etc.), Handmade safety matches, Vaccines, Brochures, leaflets, Broomsticks and Muddhas.

RATE -12%:- 

Live horses, Frozen meat in unit containers, Butter, ghee and cheese, Dry fruits, Fruit Juice, fruit juice based drinks, Ice and snow, Marble block, granite block, Iodine, Candles, photographic plates and films for x ray for medical use, Tractors, bicycles, Children’s picture, drawing or colouring books, Fertilizers, fountain pen ink, ball pen ink, Tooth powder, aggarbati, Feeding bottles, Umbrella, Utensils, Tables or kitchen or other household articles, Telephones for cellular networks, Sports goods.

RATE 18%:- 

Refined sugar, Pasta, corn flakes, pastries and cakes, Instant tea, tea aroma, Sauces, Soups, Ice cream, Sharbat, Supari, Ethyl alcohol, Vinegar, Hair oil, Soap, Insecticides, rodenticides, herbicides Electric motors and generators, Electronic Toys like tricycles, scooters.

RATE -28%:- 

Molasses, Chewing gum, bubble gum and white chocolate, Custard powder, Pan masala, Aerated waters, Marble and granite other than block, Perfumes, beauty or make-up preparations, shampoo, hair cream, Tooth paste, Fireworks, Cars

0% GST Rates Items –*
गेहूं, चावल, दूसरे अनाज, आटा, मैदा, बेसन, चूड़ा, मूड़ी (मुरमुरे), खोई, ब्रेड, गुड़, दूध, दही, लस्सी, खुला पनीर, अंडे, मीट-मछली, शहद, ताजी फल-सब्जियां, प्रसाद, नमक, सेंधा/काला नमक, कुमकुम, बिंदी, सिंदूर, चूड़ियां, पान के पत्ते, गर्भनिरोधक, स्टांप पेपर, कोर्ट के कागजात, डाक विभाग के पोस्टकार्ड/लिफाफे, किताबें, स्लेट-पेंसिल, चॉक, समाचार पत्र-पत्रिकाएं, मैप, एटलस, ग्लोब, हैंडलूम, मिट्टी के बर्तन, खेती में इस्तेमाल होने वाले औजार, बीज, बिना ब्रांड के ऑर्गेनिक खाद, सभी तरह के गर्भनिरोधक, ब्लड, सुनने की मशीन।
*5% GST Rates Items –*
ब्रांडेड अनाज, ब्रांडेड आटा, ब्रांडेड शहद, चीनी, चाय, कॉफी, मिठाइयां, *खाद्य तेल,* स्किम्ड मिल्क पाउडर, बच्चों के मिल्क फूड, रस्क, पिज्जा ब्रेड, टोस्ट ब्रेड, पेस्ट्री मिक्स, प्रोसेस्ड/फ्रोजन फल-सब्जियां, पैकिंग वाला पनीर, ड्राई फिश, न्यूजप्रिंट, ब्रोशर, लीफलेट, राशन का केरोसिन, रसोई गैस, झाडू, क्रीम, *मसाले,* जूस, साबूदाना, जड़ी-बूटी, लौंग, दालचीनी, जायफल, जीवन रक्षक दवाएं, स्टेंट, ब्लड वैक्सीन, हेपेटाइटिस डायग्नोसिस किट, ड्रग फॉर्मूलेशन, क्रच, व्हीलचेयर, ट्रायसाइकिल, लाइफबोट, हैंडपंप और उसके पार्ट्स, सोलर वाटर हीटर, रिन्यूएबल एनर्जी डिवाइस, ईंट, मिट्टी के टाइल्स, साइकिल-रिक्शा के टायर, कोयला, लिग्नाइट, कोक, कोल गैस, सभी ओर (अयस्क) और कंसेंट्रेट, राशन का केरोसिन, रसोई गैस।
*12% GST Rates Items –*
नमकीन, भुजिया, *बटर ऑयल, घी*, मोबाइल फोन, ड्राई फ्रूट, फ्रूट और वेजिटेबल जूस, सोया मिल्क जूस और दूध युक्त ड्रिंक्स, प्रोसेस्ड/फ्रोजन मीट-मछली, अगरबत्ती, कैंडल, आयुर्वेदिक-यूनानी-सिद्धा-होम्यो दवाएं, गॉज, बैंडेज, प्लास्टर, ऑर्थोपेडिक उपकरण, टूथ पाउडर, सिलाई मशीन और इसकी सुई, बायो गैस, एक्सरसाइज बुक, क्राफ्ट पेपर, पेपर बॉक्स, बच्चों की ड्रॉइंग और कलर बुक, प्रिंटेड कार्ड, चश्मे का लेंस, पेंसिल शार्पनर, छुरी, कॉयर मैट्रेस, एलईडी लाइट, किचन और टॉयलेट के सेरेमिक आइटम, स्टील, तांबे और एल्यूमीनियम के बर्तन, इलेक्ट्रिक वाहन, साइकिल और पार्ट्स, खेल के सामान, खिलौने वाली साइकिल, कार और स्कूटर, आर्ट वर्क, मार्बल/ग्रेनाइट ब्लॉक, छाता, वाकिंग स्टिक, फ्लाईएश की ईंटें, कंघी, पेंसिल, क्रेयॉन।
*18% GST Rates Items –*
हेयर ऑयल, साबुन, टूथपेस्ट, कॉर्न फ्लेक्स, पेस्ट्री, केक, जैम-जेली, आइसक्रीम, इंस्टैंट फूड, शुगर कन्फेक्शनरी, फूड मिक्स, सॉफ्ट ड्रिंक्स कंसेंट्रेट, डायबेटिक फूड, निकोटिन गम, मिनरल वॉटर, हेयर ऑयल, साबुन, टूथपेस्ट, कॉयर मैट्रेस, कॉटन पिलो, रजिस्टर, अकाउंट बुक, नोटबुक, इरेजर, फाउंटेन पेन, नैपकिन, टिश्यू पेपर, टॉयलेट पेपर, कैमरा, स्पीकर, प्लास्टिक प्रोडक्ट, हेलमेट, कैन, पाइप, शीट, कीटनाशक, रिफ्रैक्टरी सीमेंट, बायोडीजल, प्लास्टिक के ट्यूब, पाइप और घरेलू सामान, सेरेमिक-पोर्सिलेन-चाइना से बनी घरेलू चीजें, कांच की बोतल-जार-बर्तन, स्टील के ट-बार-एंगल-ट्यूब-पाइप-नट-बोल्ट, एलपीजी स्टोव, इलेक्ट्रिक मोटर और जेनरेटर, ऑप्टिकल फाइबर, चश्मे का फ्रेम, गॉगल्स, विकलांगों की कार।
*28% GST Rates Items –*
कस्टर्ड पाउडर, इंस्टैंट कॉफी, चॉकलेट, परफ्यूम, शैंपू, ब्यूटी या मेकअप के सामान, डियोड्रेंट, हेयर डाइ/क्रीम, पाउडर, स्किन केयर प्रोडक्ट, सनस्क्रीन लोशन, मैनिक्योर/पैडीक्योर प्रोडक्ट, शेविंग क्रीम, रेजर, आफ्टरशेव, लिक्विड सोप, डिटरजेंट, एल्युमीनियम फ्वायल, टीवी, फ्रिज, वाशिंग मशीन, वैक्यूम क्लीनर, डिश वाशर, इलेक्ट्रिक हीटर, इलेक्ट्रिक हॉट प्लेट, प्रिंटर, फोटो कॉपी और फैक्स मशीन, लेदर प्रोडक्ट, विग, घड़ियां, वीडियो गेम कंसोल, सीमेंट, पेंट-वार्निश, पुट्टी, प्लाई बोर्ड, मार्बल/ग्रेनाइट (ब्लॉक नहीं), प्लास्टर, माइका, स्टील पाइप, टाइल्स और सेरामिक्स प्रोडक्ट, प्लास्टिक की फ्लोर कवरिंग और बाथ फिटिंग्स, कार-बस-ट्रक के ट्यूब-टायर, लैंप, लाइट फिटिंग्स, एल्युमिनियम के डोर-विंडो फ्रेम, इनसुलेटेड वायर-केबल।

GST की नई दर, (GST RATE ON SERVICES)

GST की नई दर 


संभावित तिथि 1 जुलाई 2017 से GST लागू होने को लेकर हुई GST काउन्सिल की बैठक में सेबाओ पर लगने बाले दर का निर्धारण किया गया है I 
इसमें 4 दरें निर्धारित की गयी है 5%, 12%, 18% और 28%


सर्विस पर इनपुट क्रेडिट का लाभ प्राप्त किया जा सकता है


फ्लिपकार्ट जैसी इ-कॉमर्स कम्पनीयों को आपूर्तिकर्ता को भुगतान करते समय 1 प्रतिशत कर की कटौती कर सरकार के पास जमा करना होगा I


इन सेवाओ पर GST की छुट रहेगी I


1.  शिक्षा सेवाएँ
2.  स्वास्थ्य सेवाएँ
3.  गैर-एसी (NON-AC) रेलवे यात्रा सेवा
4.  मैट्रो, लोकल ट्रेन  सेवा
5.  हज सहित धार्मिक यात्रा सेवा
6.  1000 रूपये  दैनिक किराये वाले होटल या लॉज के रूम


5 % की दर इन सेवाओं पर लागु होगा


1. एसी श्रेणी की रेलवे यात्रा
2. एप आधारित ओला, उबर जैसी ट्रांसपोर्ट सेवाएं  (फ़िलहाल 6% लगता है )
3. इकोनॉमी श्रेणी की हबाई यात्रा (विजनेस श्रेणी पर 12%)
4. 50 लाख तक की सालाना कारोबार करने बाले रेस्तरां में खाना
5. अखवारो में विज्ञापन सेवा
6. सामान भेजना (ट्रांसपोर्ट सेवा)


12  % की दर इन सेवाओं पर लागु होगा


1. बिजनेस श्रेणी हबाई यात्रा
2. गैर एसी रेस्तरां
3. 1000 से 2500  रूपये दैनिक किराये बाले होटल रूम


18  % की दर इन सेवाओं पर लागु होगा


1. दूरसंचार सेवाए (मोबाइल, टेलीफोन इत्यादि )
2. वित्तीय सेवाए
3. शराव परोसने वाली रेस्तरां
4. 2500 से 5000 रूपये किराये बाले होटल के रूम

28  % की दर इन सेवाओं पर लागु होगा


1. फाईब स्टार होटलों के रेस्तरां  में खाना
2. जुआ और सट्टा
3. 5000 से अधिक किराये बाले होटल
4. सिनेमा सेवाए (फ़िलहाल इस पर 40-50 %  टैक्स लगता है, हालांकी राज्य इसपर स्तानिये मनोरंजन कर लगा कर राजस्व वसूली कर सकती है )


सोना, बायो डीजल, बीडी, सिगरेट, फुटवियर, टेक्सटाइल की दरो पर कोई फैसला अभी नहीं हुआ है I इनकी डॉ 3 जून को दिल्ली में होने वाली बैठक में तय होगी  

THE GAZETTE OF INDIA : EXTRAORDINARY [PART II—SEC. 3(ii)]

MINISTRY OF FINANCE




(Department of Revenue)

NOTIFICATION


New Delhi, the 11th May, 2017
S.O. 1513 (E).—In exercise of the powers conferred by sub-section (3) of section 139AA of the Income-tax Act, 1961 (43 of 1961), the Central Government hereby notifies that the provisions of section 139AA shall not apply to an individual who does not possess the Aadhaar number or the Enrolment ID and is:-


(i) residing in the States of Assam, Jammu and Kashmir and Meghalaya;

(ii) a non-resident as per the Income-tax Act, 1961;

(iii) of the age of eighty years or more at any time during the previous year;

(iv) not a citizen of India.
2. This notification shall come into force with effect from the 1st day of July, 2017.


[Notification No. 37/2017, F. No. 370133/6/2017-TPL]

ABHISHEK GAUTAM, Under Secy.

Certain Income that are exempt from Income Tax

If you get your income from certain sources that are exempt from income tax your tax liability will be zero.

1) Scholarship or grant received: If you have received any scholarship or grant as a student to meet your education cost, it is totally exempted from tax.

2) Dividend from shares and equity mutual fund: under Section 10 (34) of Income Tax Act any dividend received from an Indian company is not liable to tax, Similarly, dividend income from an equity mutual fund is also exempt from tax. However, if you being an Indian resident have received dividend from a foreign company, it will be taxable. In case the dividend is taxed both in the foreign country and in India, you can claim taxation relief either as per the provisions of Double Taxation Avoidance Agreement (if India has such agreement with that country) or can claim relief as per Section 91, if no such agreement exists.

3) Proceeds received on maturity of life insurance policies: Any sum received under a life insurance policy (including bonus if any) is exempt from tax provided the premium paid to actual capital sum assured does not exceed the prescribed thresholds provided by Income Tax Act.

4) Interest received from government notified bonds: Interest income that you earn from certain bonds notified by government is exempt from tax. Recently, the government allowed certain public sector companies to issue such tax-free bonds to raise money for infrastructure projects. The interest that you will receive on these bonds will be tax-exempt but if you make any gains by selling these bonds on exchange before maturity, you will have to pay tax on the capital gains.

5) Agriculture income: As per Section 10 (1) of Income Tax Act, agriculture income in terms of rent or from any agriculture produce is exempt from tax. However, the agriculture income will have to be added to one's total income for the determination of the income-tax slab of the individual,

6) Share of profit from partnership firm: If you are a partner in a partnership firm, you will not have to pay any tax on your share of profits. "The share of profit is exempt for the individual partner, if received from a partnership firm which has been subjected to tax on the profits at the partnership firm level,

 7) Interest on Non Resident External (NRE) account: "Any interest received by an individual is exempt from tax until such time the individual is a person resident outside India (PROI) as per Foreign Exchange Management Act, 1999 (FEMA)," says (USE Mr or Ms) Parizad of KPMG.

8) Leave Travel concession (LTA): If you receive LTA as part of your salary is exempted from income tax unlike house rent allowance (HRA) against which you can claim deduction. You can claim exemption on the cost of domestic travel incurred under Section 10 (5) of Income Tax Act provided you give the proofs. You can claim LTA twice in a block of four years.